Hisse Senetleri ▶️ Hisse senedi fiyatları, çevrimiçi hisse senedi nasıl alınır, hisse senetlerine nasıl yatırım yapılır, 2024 hisse senedi ticareti

Hisse senedi yatırımı ve ticareti kulağa son derece karmaşık ve yüce geliyor; ancak aslında oldukça basit. Hisse senedi dünyasına dalarken bize katılın ve becerilerinizi ve para idarenizi bir üst seviyeye taşıyın.

Hisse senedi nedir, nereden ve nasıl alınır veya hisse senedi ticareti nasıl yapılır? Bu derinlemesine makalede sadece bu sorular cevaplanmayacak. Hisse senedi alım satımını ve yatırımını anlamak için herhangi bir ön bilgiye ihtiyacınız yok.

Her şeyi somut örneklerle açıklayacağız. Hadi yapalım.

Hisse Senedi Yatırımcılığı ve Hisse Senedi Ticareti

Hisse senetleri neden ortaya çıktı?

Girişimcilik, prensip olarak, her zaman başlangıç sermayesi gerektirir. Binalara, malzemelere, makinelere, çalışanlara ve benzerlerine sahip olmanız gerekir. Ve eğer bir işi yürütmek, hatta önemli ölçüde büyütmek istiyorsanız, yeterli finansmana sahip olmanız gerekir. Ve bir işletme için nereden finansman bulabilirim? Temelde üç seçenek vardır:

• Kendi kaynaklarınız (birikimler)
• Kredi
• Hisseler (şirketin bir kısmının özkaynak olarak sunulması)

Şirketler, işlerini yürütmek için fon toplamak amacıyla hisse senedi çıkarır ve hisselerin sahibi olan hissedar, şirketin varlıklarından ve karlarından pay alma hakkına sahip olabilir.

Bir hissedar, ihraç eden şirketin sahibi olarak kabul edilir ve bu, yatırımcının tedavüldeki hisse sayısına oranla sahip olduğu hisse sayısına göre belirlenir. Bir şirketin 1.000 hissesi varsa ve bir kişi 100 hisseye sahipse, bu kişi şirketin varlıklarının ve karının %10’una sahip olacak ve buna hak kazanacaktır.

Bu nedenle hisseler, bir işletmenin finanse edilebilmesinin bir yoludur. Bir iş adamının yeterli serbest fona sahip olmadığı ve banka veya kredi finansmanının ulaşılamaz olduğu veya başka bir şekilde uygun olmadığı durumlar için yaratılmıştır.

Hisse nedir?

Bir şirketteki öz sermaye payı olarak da bilinen hisse senedi, hisse senedini çıkaran şirketin bir kısmının sahipliğini temsil eden bir güvencedir. Hisseler, sahiplerine şirketin varlıklarından ve karlarından sahip oldukları hisse sayısına eşit bir pay alma hakkı verir.

Hisseler öncelikle borsalarda alınıp satılır ve birçok bireysel yatırımcının portföyünün temelini oluşturur. Anonim şirketler, kanun kapsamında tüzel kişilik olarak muamele gören özel bir organizasyon türü olduğundan, hissedarların şirketin sahibi olmadığını belirtmek gerekir. Şirketler vergi beyannamesi verir, borç alabilir, mülk sahibi olabilir ve dava edilebilir.

Bir şirketin bir “kişi” olduğu fikri, şirketin kendi mülküne sahip olduğu anlamına gelir. Sandalye ve masalarla dolu bir şirket ofisi şirkete aittir, hissedarlara değil.

Şirketin varlıkları yasal olarak hissedarların varlıklarından ayrıdır, bu da şirketin ve hissedarların sorumluluğunu sınırlandırır.

Bir şirket iflas ederse, bir hakim tüm varlıklarının satılmasını emredebilir; ancak hissedarın varlıkları risk altında değildir. Aynı zamanda, değerleri sıfıra düşmüş olsa bile mahkeme sizi hisselerinizi satmaya zorlayamaz. Aynı şekilde, bir şirketin büyük hissedarlarından biri iflas ederse, alacaklılarına ödeme yapmak için şirketin varlıklarını satamaz.

Genel olarak, bir hissedar (hisse sahibi) hisse senedi satın alarak fonlarını şirkete sunar ve genellikle yatırımının değer kazanmasını bekler.

Bu, şirketteki olumlu gelişmeler (artan satışlar, diğer pazarlara açılma vb.) ve dolayısıyla hisse fiyatında artış veya temettü yoluyla gerçekleşebilir. Temettü, hissedara fon sağladığı için (genellikle şirketin karının bir kısmı) verilen bir ödüldür. Ancak, temettü hiç ödenmeyebilir, bu her zaman şirketin politikasına bağlıdır.

Hissedarların genellikle oy hakları vardır, bu nedenle şirket yönetimine de katılabilirler. Ancak, genel kurul toplantılarına yalnızca belirli bir hisse oranından itibaren davet edilirsiniz (özellikle Apple, Google ve benzerleri gibi büyük şirketler için, tüm hissedarları bir araya getirmek pek gerçekçi olmaz).

Apple’dan bir hisse alıp onu yöneteceğinizi düşünmeyin. Yatırım yaparken tek bir şeye odaklanın, o da paranızı değerlendirecek doğru şirketi seçmek olsun.

Daha da önemlisi, hisseler sahibine hiçbir şey taahhüt etmez. Hissedarlar şirketin yükümlülüklerinden sorumlu değildir ve bu nedenle asla hisselere yatırdıklarından daha fazlasını kaybedemezler (tabii ki hisseler düşmedikçe).

Bir yatırımcı hisse sahibi olmakla ne kazanır?

Hissedarların sahip olduğu şey, şirket tarafından ihraç edilen hisselerdir ve şirket, şirketin sahip olduğu varlıklara sahiptir. Bir şirketin hisselerinin %33’üne sahipseniz, varlıkları da dahil olmak üzere o şirketin üçte birine sahip olduğunuzu söylemek yanlıştır. Ancak, şirketin hisselerinin üçte birine sahipsiniz. Buna “mülkiyet ve kontrolün ayrılması” denir.

Hisse senedi sahibi olmak size hissedar toplantılarında oy kullanma, dağıtıldığında temettü alma ve hisselerinizi bir başkasına satma hakkı verir. Hisselerin çoğunluğuna sahipseniz, oy gücünüz artar; böylece yönetim kurulunu atayarak şirketin yönetimini dolaylı olarak kontrol edebilirsiniz. Bu durum en çok bir şirket diğerini satın aldığında ortaya çıkar.

Hissedar olmanın anlamı, hissenin değerinin temeli olan şirketin karından pay alma hakkına sahip olmanızdır. Ne kadar çok hisseye sahip olursanız, kârdan o kadar çok pay alırsınız. Bununla birlikte, birçok halka açık şirket temettü (şirketin kârından pay) ödemez ve bunun yerine kârları şirketin gelişimine yeniden yatırır. Ancak, elde tutulan bu kârlar yine de hissenin değerine yansıtılır.

Adi ve imtiyazlı hisseler arasındaki fark nedir?

İki ana hisse türü vardır: adi ve imtiyazlı. Adi hisseler genellikle sahibine genel kurullarda oy kullanma ve şirket tarafından ödenen temettüleri alma hakkı verir.

İmtiyazlı hisse sahiplerinin genellikle oy hakları yoktur; ancak adi hisse sahiplerinden daha fazla varlık ve kar elde etme hakkına sahiptirler. Örneğin, imtiyazlı hisse senedi sahipleri adi hisse senedi sahiplerinden daha önce temettü alırlar ve bir şirketin iflası ve tasfiyesi durumunda önceliğe sahiptirler.

İlk adi hisse senedi 1602 yılında Hollanda Doğu Hindistan Şirketi tarafından çıkarılmıştır.

Şirketler ek nakit toplamaya ihtiyaç duyduklarında yeni hisseler çıkarabilirler. Bu süreç mevcut hissedarların mülkiyet ve haklarını etkiler (yeni teklif edilen hisselerden herhangi birini satın almadıkları varsayılırsa). Şirketler ayrıca hisse geri alımları da yapabilir, bu da mevcut hissedarlar için faydalıdır; çünkü hisselerinin değer kazanmasına neden olurlar – serbestçe işlem gören toplam hisse sayısının azalması nedeniyle. Bu, yeni hisse ihraç etme sürecinin tam tersidir.

Hisse senetleri ve tahviller arasındaki temel farklar

Hisseler, şirketler tarafından işi büyütmek veya yeni projeler üstlenmek için sermaye toplamak amacıyla ihraç edilir. Bir kişinin hisseleri birincil piyasada ihraç ettiklerinde doğrudan bir şirketten veya ikincil piyasada başka bir hissedardan satın alması arasında önemli farklar vardır.

Hisseler şirkete bir yatırım teşkil eder, hissedar daha sonra şirketin bir parçasıdır. Teorik olarak, hisseler üzerindeki kâr esasen sınırsızdır; hissedarlar bir temettü alırlar.

Tahviller hisse senetlerinden çeşitli şekillerde farklılık gösterir. Tahvil sahipleri şirketin alacaklılarıdır ve yatırılan anaparanın faizini ve geri ödemesini alma hakkına sahiptirler. İflas durumunda, alacaklıların diğer paydaşlara göre yasal önceliği vardır ve şirket varlıklarını satmak zorunda kalırsa, şirketin hissedarlarından önce ilk olarak onlar tatmin edilecektir.

Tahvil, önceden kararlaştırılmış parametreleri olan bir kredidir ve sahibi için önceden belirlenmiş bir ücreti vardır.

Bunun aksine, hissedarlar iflas durumunda genellikle hiçbir şey alamazlar, yani hisse senetleri doğası gereği tahvillerden daha riskli yatırımlardır.

İlk Halka Arz (Initial Public Offering) Nedir?

Bir şirket ilk kez halka açıldığında ve hisse ihraç ettiğinde, bu süreç IPO (Initial Public Offering), ilk halka arz olarak adlandırılır.

Herkes hisse satın alabilir, bu bir halka arzdır. Ancak sorun, ilk halka arz sırasında kurumsal yatırımcıların genellikle ihraççı şirketin hisselerini satın almak için ilk fırsata sahip olmalarıdır.

Bireysel bir yatırımcı olarak, belirli bir şirketin halka arzına katılma fırsatınız da vardır, ancak genellikle hisselerini daha yüksek bir fiyattan satın alabilirsiniz. Bu nedenle IPO’lar ortalama bir fani için çok cazip bir yatırım fırsatı değildir.

Hisse İhracı

Bir hisse ihracı veya ilk satış çeşitli şekillerde olabilir, örneğin:

• Dahili: şirket satışı kendisi gerçekleştirebilecek kadar büyüktür,
• Harici: Şirket bir aracı (yatırım bankası veya başka bir finans şirketi) kullanacaktır.

Bir hisse ihracı özel (genellikle potansiyel yatırımcıları önceden tanıyan küçük şirketler için) veya kamuya açık (örneğin Çek Ulusal Bankası’nın kontrolü altındaki bir borsada işlem görenler için) olabilir.

Hisselerin satışında da farklılıklar vardır:

• Hisse ihracı: bir anonim şirket tüm ihracı (ihraç edilen tüm hisseleri) bir şirkete, örneğin bir bankaya satar ve daha sonra hisseleri satmak şirkete kalır
• Broker ihracı: banka veya finans kurumu ihracı satın almaz, sadece teklifte bulunur ve satmaya çalışır, finans kurumu için risksizdir ve ödül satılan her hisse üzerinden bir komisyondur
• Örneğin, finans kuruluşunun ihracın satılmayan kısmını satın aldığı, yerine koyma garantisi olarak adlandırılan başka ihraç türleri de vardır; ancak bunlar oldukça istisnai durumlardır, çoğu zaman bir garantör veya komisyon ihracı görürsünüz.

Neden hisselere yatırım yapmalı?

Borsa yıllar içinde muazzam bir zenginlik yaratmıştır. ABD’nin en büyük 500 halka açık şirketini içeren S&P 500 endeksindeki hisse senetlerine yatırım yapmak yılda ortalama %8 ila %12 arasında getiri sağlamaktadır. 50 yıl önce borsaya yatırılan sadece 10.000 dolarken, bugün 380.000 doların üzerinde bir değere ulaşmıştır.

Ancak, borsanın her yıl büyümediği unutulmamalıdır. S&P 500 endeksi genellikle her 10 yılın üçünde düşüş gösterir. Bazı düşüşler oldukça önemli olabilir ve volatilite seviyesi herkese göre değildir. Bununla birlikte, korkunuzu yönetebilirseniz, hisse senetleri diğer yatırım alternatiflerinden çok daha yüksek uzun vadeli getiri sağlama potansiyeline sahiptir.

Hisse senetlerine yatırım yapmanın başlıca faydaları şunlardır:

• Daha yüksek getiri elde etme imkanı: Çoğu insanın hisse senetlerine yatırım yapmasının ana nedeni, banka tasarruf hesapları, altın veya devlet tahvilleri gibi alternatiflere kıyasla potansiyel yatırım getirisidir. Örneğin, 1926’dan bu yana ABD borsasının ortalama getirisi yıllık %10 civarında olmuştur – uzun vadeli devlet tahvilleri ise aynı dönemde yıllık %5 ila %6 arasında getiri sağlamıştır
• Servetinizi enflasyondan koruma imkanı: Borsa getirileri genellikle enflasyon oranını çok aşar. Yine, uzun vadeli enflasyon oranının 1913’ten bu yana yılda yaklaşık %3,1 olduğu ABD’ye bakabilirsiniz. Bu, çift haneli yıllık hisse senedi getirilerinden önemli ölçüde daha azdır. Hisse senetleri enflasyona karşı korunmak için iyi bir yoldu ve hala da öyle.
• Düzenli pasif gelir kazanma imkanı: Birçok şirket yatırımcılara temettü veya karlarının bir kısmını öder. Çoğu yabancı şirket üç ayda bir temettü öder; ancak bazı şirketler aylık olarak temettü öder (Çek hisse senedi şirketleri genellikle yıllık olarak temettü öder). Temettü geliri, bir yatırımcının maaş çekini tamamlamasına veya emeklilik gelirini artırmasına yardımcı olabilir.
• Büyük bir şirketin kısmi sahibi olmanın gururu: Hisseler bir şirketin kısmi sahipliğini temsil eder. Ürünlerini veya hizmetlerini beğendiğiniz bir şirketin küçük bir kısmına sahip olabilirsiniz.
• Likidite: Çoğu hisse senedi büyük bir borsada halka açık olarak işlem görür ve bu da onları alıp satmayı kolaylaştırır. Bu aynı zamanda hisse senetlerini, hızlı bir şekilde satamayacağınız gayrimenkul yatırımları gibi diğer seçeneklere kıyasla daha likit bir yatırım haline getirir.
• Çeşitlendirme: Hisse senetleri sayesinde birçok farklı sektörde kolayca çeşitlendirilmiş bir portföy oluşturabilirsiniz. Bu, gayrimenkul, tahvil ve kripto para birimlerini de içerebilen genel yatırım portföyünüzü çeşitlendirmenize yardımcı olabilir. Bu da getirilerinizi artırırken genel risk profilinizi azaltacaktır.
• Küçükten başlama imkanı: Birçok brokerda hisse senedi satın almak için sıfır ücretin yanı sıra birçok çevrimiçi brokerda fraksiyonlu hisse senedi satın alma imkanı sayesinde yatırımcılar 50 $ gibi düşük bir miktarla hisse senedi satın almaya başlayabilir.

Hisse senedi satın almamak için geçerli nedenler olsa da, büyüme potansiyeli çoğu insan için riskten daha ağır basmaktadır. Bu nedenle, piyasa tüm zamanların en yüksek seviyesinde olsa bile hisse senetlerine yatırım yapmak neredeyse her zaman iyi bir fikirdir. Araştırmalar, piyasa zamanlamasından daha önemli olanın bir yatırımcının piyasada geçirdiği süre olduğunu göstermiştir. Hisse senedi almak için doğru zamanı beklemek maliyetli olabilir; çünkü borsa kazançlarının çoğu az sayıda günden gelir. Bu ne anlama mı geliyor? Açıklama için aşağıdaki tabloya bakın.

JPMorgan’ın varlık yönetimi departmanı, Guide to Retirement raporunda, borsanın en iyi günlerini kaçırmanın tam maliyetini ölçtü. Eğer 3 Ocak 2000 tarihinde S&P 500 Endeksi’ne 10.000 $ yatırmış olsaydınız ve 31 Aralık 2019 tarihine kadar tam yatırım yapmış olsaydınız, yıllık ortalama %6’nın biraz üzerinde bir getiri elde ederdiniz (temettüler hariç). 10.000 $’ınız 32.421 $’a yükselirdi.

Bu 20 yıllık dönem, borsanın açık olduğu yaklaşık 5.000 günü kapsamaktadır. Bu 5.000 günün sadece ilk 10’unu kaçırmış olsaydınız, paranızın yarısından daha azına sahip olurdunuz. En iyi 20 günü kaçırsaydınız, 20 yıl boyunca neredeyse hiç para kazanamazdınız ve daha fazla kazanan günü kaçırmış olsaydınız, kırmızıda bile olabilirdiniz.

Bu arada, hisse senetleri, borsa düzeltmelerinden, yani %10’dan fazla düşüşlerden birkaç ay içinde kurtulma konusunda uzun vadeli bir eğilim gösterir. Dolayısıyla, bir yatırımcı piyasada ne kadar uzun süre kalırsa, para kaybetme olasılığı o kadar az olur.

Satın almak için doğru hisse senetlerini seçmek de aynı derecede önemlidir. Büyük şirketlere yatırım yaptığınız sürece ne zaman yatırım yaptığınız çok önemli değildir. Eğer büyük şirketlere yatırım yapıyorsanız, bunun bir önemi yoktur. Çoğu hisse senedi piyasanın toplam getirisinin çoğunluğunu oluşturur. Bu nedenle, büyük bir şirketin hisse senedini mümkün olan en kısa sürede satın almak, asla gelmeyecek daha iyi bir fiyatı beklemekten daha iyidir.

Hisse senetlerine yatırım yapmak riskli midir?

Evet, her yatırımın riskleri vardır. Hisse senetlerine yatırım yapmak da bundan farklı değildir.

Şimdi bir daire satın alır ve kiraya verirseniz, orada da riskleriniz vardır. Emlak piyasası düşebilir, kiracı daireyi tahrip edebilir vs. Aynı şey külçe altın veya gram altın satın alırsanız da geçerlidir. Bunlarda bile altın fiyatının düşme riski vardır.

Ancak her şey riske karşı tutumunuza bağlıdır. Daha muhafazakar bir şirket seçebilir ve sadece temettü yoluna gidebilirsiniz.

Temettü hisseleri/şirketleri genellikle daha istikrarlı bir hisse fiyatına sahiptir ve hissedarları hisse satın almaya motive eden temettüdür.

Kişisel olarak, bu yolun nispeten muhafazakar ve güvenli olduğunu düşünüyoruz.

Kar payının sıfır veya ihmal edilebilir olduğu ve yalnızca hisse fiyatının kendisinin artmasını beklediğiniz sözde büyüme hisse senetlerini de arayabilirsiniz.

Ya da yatırım yapmak istiyorsunuz, her şeyi inceleyecek zamanınız yok, ancak en düşük risk ve maksimum çeşitlendirme istiyorsunuz. Bu durumda, şirket büyüklüğüne veya sektöre göre birkaç hisse senedinin fiyatını yansıtan hisse senedi endekslerini deneyebilirsiniz. Örneğin, S&P 500 ve uzun vadeli büyümesine bakın. Bu hisse senedi endekslerini ETF’ler (borsa yatırım fonları) aracılığıyla satın alabilirsiniz.

Hisse senetlerine uzun vadeli yatırım yapmak çok popüler. Yani, X ayda/yılda bir hisse senedi alıp satıyorum. Bu şekilde kısa vadeli düşüşler için stres yapmam gerekmiyor.

Hisse senetlerine yatırım yapmanın riskleri

Hisse senetlerine yatırım yapmanın en büyük riski borsadaki dalgalanmalardır. Borsa ortalama olarak her 11 ayda bir zirveden %10, her dört yılda bir %20 ve her on yılda bir en az %30’dan fazla düşmektedir. Bu dalgalanma nedeniyle, hisse senetlerine yatırım yapmak herkese göre değildir.

İşte size hisse senedi almamanız için birkaç neden:

• Yatırımınızın kısa vadede %10 (veya daha fazla) düşeceği fikrini kabul edemezseniz,
• Önümüzdeki üç ila beş yıl içinde, bir ev ipoteği veya planlanan başka bir büyük satın alma için peşinat ödemesi için paraya ihtiyacınız olacaksa,
• Emeklisiniz veya emekliliğe yaklaşıyorsunuz ve hisse senetlerinin sunduğu sermaye değer kazanma potansiyelinden ziyade sabit gelire ihtiyacınız varsa.

Dalgalanmayla ilgili endişelerin yanı sıra, hisse senetlerinden kaçınmak için başka nedenler de var:

• Kredi kartı borcu gibi yüksek faizli büyük borçlarınız var. Bu borçları ödemek genellikle hisse senedi satın almaktan daha yüksek “getiri” sağlayabilir.

• Yeterli finansal rezerviniz yok. Acil harcamaları karşılamak için elinizde yeterli nakit olması, uygun olmayan faiz oranlarından borç almak veya yatırımlarınızı satmak zorunda kalmanızı önleyebilir.
• Satın almak istediğiniz hisse senetlerini araştırmak için zamanınız veya isteğiniz olmayabilir.

Hisse senedi ne zaman alınır? Doğru an ne zaman?

Pratikte hisse satın almak kolaydır, birkaç tıklama meselesidir. Ancak sorunun cevabı çok daha zordur – ne zaman hisse satın almalı? Doğru an ne zaman?

Geleceğinize yatırım yapmak istiyorsanız – on, yirmi veya kırk yıl sonrasına – o zaman hemen hemen her zaman hisse satın almak için iyi bir zamandır. Bir borsa düzeltmesi veya genel ekonomik durgunluk içinde olsak bile, bu kadar uzun bir yatırım ufku ile mevcut durum hakkında çok fazla endişelenmenize gerek yoktur.

Piyasanın geleceğe baktığını unutmamak önemlidir. Hisse senedi değerleri gelecekte beklenen kazançlara dayanır. Ve GSYİH’de zaman zaman yaşanan düşüşlere rağmen, karlar uzun vadede artma eğilimindedir.

Bu, resesyonda bile her zaman satın alınabilecek iyi hisse senetleri olduğu anlamına gelmektedir.

Zaman içinde – her ay – tutarlı bir şekilde yatırım yaparsanız, eninde sonunda ara sıra yaşanan borsa düzeltmesini veya gerilemesini yakalayacaksınız. Bunlar, eğer fonunuz varsa normalden daha fazla yatırım yapabileceğiniz fırsatlardır. Elbette, öngörülemeyen şeyler için plan yapmak pek gerçekçi değildir. Eğer piyasa hisse senedi fiyatlarının düşeceğini öngörebilseydi, zaten bu düşüş hiçbir zaman gerçekleşmezdi.

Hisse senetlerini araştırmayı seviyorsanız, genel piyasa değerlemesi yükseldiğinde iyi satın alma fırsatları bulmak daha zor olabilir. Daha az sayıda hisse senedi temel değerlerine göre değer ifade edecektir; ancak bu fırsatların var olmadığı anlamına gelmez. Piyasanın geri kalanına göre değerinin düşük olduğuna karar verdiğiniz bir menkul kıymet bulduğunuzda yatırım yapmak için her zaman iyi bir zaman vardır.

Öte yandan, geniş çaplı bir piyasa gerilemesi sırasında değeri düşük şirketlerin hisselerini satın almak için daha fazla fırsat bulmanız muhtemeldir. Bunlar, yaptığınız araştırmaya göre hareket etmek ve hisse senetlerini sadece birkaç ay önce işlem gördükleri yerin çok altında satın almak için harika fırsatlardır.

Warren Buffett bir keresinde şöyle demişti: “Piyasayı tahmin etmeye çalışmıyorum – çabalarımı değeri düşük menkul kıymetler bulmaya adıyorum.” Onun için piyasanın ne yaptığı önemli değildir.

Eğer fiyatı iyi olan bir hisse senedi varsa, satın almaya değerdir. Kısa vadede düşse bile, yapılan araştırmanın uzun vadeli kazançlar sağlayacağına güvenin. Ancak bir şirketin hisse senedini satın aldıktan sonra şirketi tamamen göz ardı etmeyin. Yatırım tezinizin hala geçerli olduğundan emin olun.

Bir boğa piyasasının zirvesine yakın, uzun vadeli güçlü potansiyele sahip bir büyüme hissesi satın almak bile ölüm fermanı olmaktan uzaktır. Büyüme hisseleri bir düzeltme veya çöküş sırasında çok daha fazla değer kaybetme eğiliminde olsa da, bu dönemler bile büyüme için katalizör olabilir. Borsayı sarsan ekonomik olaylar genellikle uzun vadeli büyüme fırsatlarına odaklanmış yönetim ekiplerine sahip şirketler için fırsatlar sunar. Yani hisse senediniz düşse bile, daha da güçlü bir şekilde geri gelebilir. Bu nedenle ekonomik belirsizlik dönemleri büyüme hisseleri yatırımcıları için büyük bir fırsattır.

Bazı yatırımcılar fiyatlardaki küçük bir düşüşle cesaretlerini kaybedebilir ve daha fazla kayıp yaşanacağına inanabilirler. Gerçekte, %10’dan fazla ancak %20’den az bir düşüş olan düzeltme, %20’den fazla bir düşüş olan piyasa çöküşünden çok daha olasıdır. Borsa düzeltmeleri her zaman olur ve hisse senetleri geçici olarak ucuzken hisse senedi satın almak için harika bir fırsat olabilir.

Hisse senedi mi yoksa hisse senedi fiyatı mı alıp satıyorsunuz?

Şimdiye kadar ağırlıklı olarak hisse senetlerine yatırımdan bahsettik. Bununla birlikte, broker-broker piyasasında hisse senedi fiyatına tamamen bağlı olan ürünler de vardır. Bu durumda, söz konusu menkul kıymetin sahibi değilsiniz ve sadece fiyatı üzerinde spekülasyon yapıyorsunuz.

Yani, şirketin fiyatının aşağı ya da yukarı yönü üzerinde spekülasyon yapıyorsunuz – ki bu genellikle kaldıraç da kullanabilen kısa vadeli bir ticaret stratejisidir. Bu, belirli bir işlem için küçük bir ücret karşılığında borçlanma ve böylece kendi sermayenizle karşılayabileceğinizden çok daha fazla miktarda hisse alım satımı yapma yeteneğidir.

Kısa vadeli ticaret için uygun bir finansal araç olan CFD ticaretinden bahsediyoruz.

Apple hisselerinde kaldıraçlı ticarete somut bir örnek

Tahmin edebileceğiniz gibi, hisse senetlerine yatırım yapabilirsiniz – ki bu genellikle uzun vadeli bir stratejidir. Ancak, bazı insanlar – spekülatörler – sadece kaldıraç kullanarak kısa vadeli ticaret yapmayı da tercih edebilir. Genellikle bu amaçla teknik analiz kullanırlar – birçok teknik göstergeden biri veya başka bir ticaret stratejisi aracılığıyla bir alım satım fırsatı için grafiklerde açık kapılar ararlar.

Yatırımcılar genellikle nispeten kısa bir süre içinde önemli karlar elde etmeyi bekler, bu da elbette çok daha fazla risk almayı gerektirir – ticaret yoluyla kaybedebileceğiniz kadar çabuk para kazanabilirsiniz. Ve çoğu brokerın istatistikleri açıkça şunu söylüyor: Kısa vadeli traderların % 80-90’ı kırmızı renkte. Kısa vadeli yatırımlar uzun vadeli yatırımlardan çok daha fazla zaman gerektirir ve spekülatörler genellikle kendilerini neredeyse tam zamanlı olarak bu işe adamak zorundadır. Birçok nedenden ötürü, yatırım yapmak para kazanmak için daha iyi bir strateji gibi görünmektedir.

Hisse senedi ticaretinin nasıl işlediğini ve kaldıracın etkisini tam olarak anlamanıza yardımcı olmak için iki örnek hazırladık.

İlk olarak, kaldıraçsız bir ticaret hayal edelim

Tanesi 190 dolar olan 10 hisse satın alıyoruz, yani toplamda bize 1.900 dolara mal olacaklar.

Birkaç gün sonra, fiyatın 10 dolar artarak 200 dolara yükseldiğini fark ettiniz. Pozisyonu kapatmaya ve hisse senedini satmaya karar verdiniz.

Hisse başına kârınız 10 $ olacaktır ve 10 hisseniz olduğu için toplam 100 $ kazanmış olacaksınız. Bu, 1.900 $’lık bir yatırımla %5,2’lik bir değer artışı anlamına gelir.

1:5 Kaldıraç

Aynı işleme (satın alınan hisse sayısı açısından) 1:5 kaldıraç ile girerseniz, orijinal miktarın yalnızca beşte biri kadar işlem yapmaya yetecek kadar paranız olur.

Yani yine hisse senedi fiyatı 190 dolar ve yine 10 hisse satın alıyorsunuz.

Ama kaldıraç sayesinde 1.900 dolar yerine sadece 380 dolar ödüyorsunuz.

Fiyat yukarıdaki gibi hareket edecek ve kâr yine aynı olacaktır, yani 100 $. Ancak orandaki değişime bakın. Şimdi yatırım sadece 380 dolardı ve bu yüzden de kâr %26,3!

Eğer 1:5 kaldıraç oranıyla tekrar 1.900 $ yatırım yaparsanız, piyasaya beş kat daha fazla, yani 9.500 $ koymuş olursunuz. Aynı fiyat hareketiyle, bu nedenle 500 $ kar elde edersiniz.

Özetlemek gerekirse – kaldıraç olmadan alım satım yaparken daha yüksek miktarda paraya ihtiyacınız vardır; ancak genel olarak sizin için daha az risklidir ve bir miktar zararı karşılayabilirsiniz.

Kaldıraç ticareti ile daha fazla kar potansiyeli vardır, daha fazla yatırım yapabilirsiniz, aynı sermaye ile 5 kata kadar pozisyon satın alabilirsiniz. Kârınız beş kata kadar daha yüksek olabilir; ancak kayıplarınız da olabilir, bu yüzden buna dikkat edin.

Hisse senetlerine yatırım yapmak veya ticaretini yapmak için ne kadar paraya ihtiyacım var?

Fiziksel hisseleri elinizde tutmak istiyorsanız, onları satın almak ve brokerınıza bir ücret ödemek için paraya ihtiyacınız vardır. Yani bu, hisselerini satın almak istediğiniz şirkete bağlıdır. CFD durumunda, kaldıraç kullanmanıza yardımcı olabilirsiniz ve küçük pozisyonlar nedeniyle işlem başına maliyet, kelimenin tam anlamıyla kuruş bazında minimum seviyelerde olabilir (bir hissenin onda biri kadar az bir miktar üzerinde spekülasyon yapabilirsiniz).

Bununla birlikte, bahsedildiği gibi, birçok broker artık fiziksel hisselerin ücretsiz ticaretini sunuyor, bu da geçmişte genel yatırım getirisi üzerinde önemli bir olumsuz etkiye sahip olan yatırımcılar için önemli bir maliyeti ortadan kaldırıyor. Buna ek olarak, birçok broker artık kısmi – kesirli – hisselerin alım satımını da sunmaktadır. Bu, hissenin tamamını satın almak zorunda olmadığınız, ancak yalnızca bir kısmını satın alabileceğiniz anlamına gelir.

Bugün, hisse senedi alım satımı/yatırımı konusunda temelde herhangi bir finansal kısıtlama yoktur – birkaç yüz dolar kadar az bir miktarla deneyebilirsiniz. Ancak, bu konuda ciddiyseniz, temettü geliri veya varlıklarınızın sağlam bir şekilde değerlenmesini istiyorsanız, en azından binlerce veya on binlerce dolar bulundurmalısınız.

Yatırılan miktarla orantılı olarak potansiyel kâr da artar. Hisse senetlerine birkaç dolar yatırarak büyük paralar kazanacağınızı düşünemezsiniz.

Güçlü hisse senedi geçmişi

Hisse senetleri hakkında neredeyse her şeyi zaten biliyorsunuz, sadece ilgi çekici olması için yaşları hakkında biraz bilgi ekledik. Bunun nedeni, bunların kripto para birimleri veya foreks gibi gençler olmamasıdır.

İlk anonim şirket 1602 yılında Hollanda’da kurulmuştur. 1631 yılında, o dönemde Avrupa’nın finans merkezi olan Amsterdam’da menkul kıymetler için bir borsa kurulmuştur. Hisse senetleri giderek daha popüler hale geldi ve 20. yüzyılın başlarında büyük bir patlama yaşadı. 1929’da herkesin Kara Cuma olarak hatırladığı bir durgunluk yaşandı.

Tabii ki, hisse senedi yatırımı trendlere tabidir ve 1990’lardan beri yavaş yavaş elektronik bir forma geçmektedir ve özellikle yeni milenyuma giriş ve internetin patlamasıyla birlikte, geleneksel borsaları ve fiziksel teması tamamen yerinden etmekte ve şu anda bildiğimiz gibi her şeyi çevrimiçi ticaretle değiştirmektedir.

Hisse senedi ticareti hakkında Sıkça Sorulan Sorular (SSS)

Açıkçası, hisse senetleriyle yalnızca kısa bir süredir ilgileniyorsanız, bazı sorularınız olması kaçınılmazdır. Hisse senetleri hakkında en sık sorulan soruları aşağıda özetledik. Cevabı görmek için sadece sorunun üzerine tıklayın.

Herhangi bir konuda yardıma ihtiyacınız varsa veya burada yanıtlanması gereken başka sorularınız varsa – bize bildirin!